Was es bedeutet
Die Positionsgröße ergibt sich daraus, wie viel du verlieren willst, wenn der Stop erreicht wird: Größe = (Kapital × Risiko-%) ÷ (Stop-Abstand × Wert pro Punkt).
Beispiel: Kapital 20.000, Risiko 1 % (200), Stop-Abstand 3,6 Punkte, Wert 1 pro Punkt und Einheit: Größe ≈ 55 Einheiten.
Warum Trader es nutzen
Die Größe aus dem Stop abzuleiten macht jeden Verlust in Geld gleich, egal wie der Chart aussieht. Das macht Ergebnisse vergleichbar und hält Drawdowns unter Kontrolle.
Chartbeispiele
Größe aus dem Stop-Abstand
So erkennst du es objektiv
- 1Lege das Risiko pro Trade als Prozent des Kapitals fest.
- 2Miss den Stop-Abstand vom Einstieg.
- 3Kenne den Wert pro Punkt des Instruments (Kontraktgröße, Tickwert).
- 4Runde die Größe ab, nie auf.
Bullische Nutzung
- 1Long: Stop-Abstand = Einstieg − Stop.
- 2Wähle die Größe so, dass ein Stop-out genau deinen Risikobetrag kostet.
Bärische Nutzung
- 1Short: Stop-Abstand = Stop − Einstieg.
- 2Dieselbe Formel.
Was es bestätigt
- Kontraktspezifikationen beim Broker geprüft.
- Kosten im Stop-Abstand berücksichtigt.
Was es entkräftet
- Unbekannter Stop-Abstand oder Kontraktwert: Es lässt sich keine Größe berechnen.
So wird ein hypothetisches Setup aufgebaut
Einstieg
Aus deiner Strategie.
Stop
Aus der Struktur, nie verschoben, damit eine Größe passt.
Ziel
Aus deiner Strategie; die Größe ändert es nicht.
Eine hypothetische Illustration, wie das Konzept zu einem Plan wird, keine Empfehlung. Übe es zuerst auf einem Demokonto.
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- Vollständiger Leitfaden auf The TradeskillEinstieg, Stop, Ziel und Chance-Risiko-Verhältnis
Historische Tests
Reine Arithmetik: nichts zu backtesten. Das Session Liquidity Playbook hat einen Rechner, der diese Formel anwendet.
Grenzen: wann es scheitert
- Lücken und Slippage können den echten Verlust größer machen als geplant.
- Hebelgrenzen können die Größe begrenzen.
- Der Wert pro Punkt unterscheidet sich je nach Instrument und Broker.
Wissenscheck
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