Footprint-Chart erklärt: Bid × Ask, Imbalances und Point of Control

Jede Zeile liest sich als Verkäufe × Käufe. Eine Zeile mit 12,4 × 48,9 bedeutet, dass auf diesem Preis 12,4 Einheiten per Market-Order verkauft und 48,9 per Market-Order gekauft wurden. Die größere Zahl zeigt, welche Seite genau auf diesem Niveau aggressiver war.

In dem kostenlosen Orderflow-Tool von The Tradeskill wird der Footprint direkt auf jede Kerze gezeichnet, sobald du weit genug hineinzoomst, dass die Zahlen passen. Die Zeilengröße folgt automatisch deinem Zoom, oder du legst sie in den Einstellungen auf ein Vielfaches der Tick-Größe des Marktes fest, wenn du ein festes Raster willst.

Käufer nehmen das Ask, und das Ask liegt einen Tick über dem Bid. Der faire Vergleich für das Kaufvolumen auf einem Preis ist daher das Verkaufsvolumen eine Zeile darunter, nicht das Verkaufsvolumen in derselben Zeile. Das ist ein diagonaler Vergleich, und so markieren die meisten Footprint-Tools, auch dieses, Imbalances.

Hier wird eine Kauf-Imbalance markiert, wenn das Kaufvolumen auf einem Preis mindestens dreimal so groß ist wie das Verkaufsvolumen eine Zeile darunter; eine Verkaufs-Imbalance, wenn das Verkaufsvolumen mindestens dreimal so groß ist wie das Kaufvolumen eine Zeile darüber. Winzige Zeilen werden ignoriert, damit eine Zeile mit 0,1 × 0,4 nicht als „unausgeglichen“ aufleuchtet. Markierte Zahlen werden fett gezeichnet.

Eine einzelne Imbalance ist Rauschen. Drei oder mehr in aufeinanderfolgenden Zeilen, alle auf derselben Seite, sind eine Stacked Imbalance, und das ist einer der klarsten Fußabdrücke echter Absicht: Jemand hat den Spread Niveau für Niveau immer wieder überquert, ohne auf einen besseren Preis zu warten.

Stacked Buy Imbalances in einer Rally markieren oft eine Zone, die später als Unterstützung wirkt, weil Käufer, die es so eilig hatten, ihre Einstiege meist verteidigen. Die Fair-Value-Gap-Karten im Tool zählen genau deshalb die längste Folge von Stacked Imbalances in der Gap-Kerze.

Der Point of Control ist die Preiszeile in einer Kerze, auf der das meiste Gesamtvolumen gehandelt wurde. Er wird als goldenes Kästchen gezeichnet. Ein POC nahe dem oberen Ende einer bullischen Kerze zeigt, dass Käufer noch an den Hochs stark gehandelt haben; ein POC nahe dem unteren Ende einer Kerze, die hoch geschlossen hat, zeigt, dass das meiste Geschäft unten lief und der Preis dann weggeschoben wurde.

Auch der POC einer großen Displacement-Kerze ist eine nützliche Referenz: Kommt der Preis später zurück, ist das das Niveau, auf dem die meisten Trader dieser Bewegung ausgeführt wurden.

Erschöpfung: sehr kleine Zahlen am äußersten Hoch oder Tief einer Kerze. Dort ist die Aggression schlicht ausgegangen, was oft einen lokalen Wendepunkt markiert.

Absorption: großes aggressives Volumen auf einer Seite auf denselben wenigen Preisen, während der Preis nicht durch sie hindurchläuft. Jemand Passives nimmt die Gegenseite.

Unfertige Auktion: nennenswertes Volumen auf beiden Seiten direkt am Hoch oder Tief. Der Markt hat diesen Preis nicht fertig erkundet und kommt oft dorthin zurück.